世界财经报道 > > 银行 > > 银行知识 
银行股票资本理财外汇保险基金时尚财经网站地图进入旧版
投放广告 
存款细算账:建议转存天数38天最佳
2007-07-23 12:00 来源:finance.icxo.com 
摘要:

    中国人民银行20日傍晚宣布,自7月21日起再次上调人民币存贷款基准利率,同时自8月15日起,存款利息所得税税率由20%调减为5%。业内机构有观点认为,年底前我国可能还会继续加息一至两次,才能达到紧缩调整的效果。

    为此,理财师认为,这种趋势下,短期理财产品更加适合资金流动性要求较高的个人投资者。

    存款转存应该细算

    连续第三次加息,如果有居民要去银行转存定期存款。经过计算,一年期定期存款建议转存的最大已存天数为38天。同时与以往加息不同,此次调整不仅加息而且减征15%的利息税,到8月15日之后的存款利息所得税将调减为5%。而在7月21日至8月15日之间的时间段内,利息税仍将保持在20%的水平。

    比如,一个居民在2007年1月1日存入1年期存款,则该项存款在2007年8月14日前的利息所得,按照20%的税率计征个人所得税,而8月15日至12月31日的利息所得,按照5%的税率计税。如果该居民8月15日后到银行存款,则一律按5%的税率计征个人所得税。如果居民是上次5月19日加息后刚刚转存的一年期定期存款,这次就不必转存了。

    理财精选短期产品

    记者搜寻了近期的银行理财产品,发现人民币的理财产品一般委托期限在12个月左右,而外币理财产品的委托周期则较短,有些仅为3个月,或者6个月。因此理财师建议,如果对资金的流动性需要较强的客户,不妨把货币转换为强势升值当中的部分外币,比如澳币、欧元、英镑等,而如果对资金的流动性需要不是较强的客户,则可以适当选择稳健型的人民币1年期理财产品。

    在选择人民币理财产品时,比较热门的打新股产品和投资境外资本市场的代客理财产品,受利率影响较小,但与股票、基金市场密切相关,如果资本市场出现系统性风险,客户的收益将明显降低。因此可以适当配置一些稳健的债券型理财产品以及债券基金、货币基金等,保障本金,收益稳定,既能获得比同期储蓄存款高的收益率,又使投资者自主灵活掌握资金流动性。

    对于资金流动性需求高、同时预期收益率要求高的客户,可以精选部分的外币理财产品,并选择加元、澳元、英镑、欧元等近期升值较强势的高息货币,作为投资币种。

    房贷可考虑固定利率贷款

    我国房贷利率不断地上涨,2006年4月28日上调之前,我国五年期购房商业贷款利率为6.12%,如今已经达到7.38%,上涨了1.26个百分点。这使得居民还款利息不断上涨,比如100万元的20年的贷款,去年年初的月还款额为7233元左右,而此次加息后的月还款额将达到7980元左右,这意味着2年不到的时间里,百万贷款的年还款额将增加近万元。

    对此,理财师建议,居民最好尽快还款,如果没有这样的能力,最好改为固定利率品种的房贷,这样可以锁定每月还款额,不随利率变化而变化,即便遇有加息,仍可按原定的贷款利率还款,对生活的影响不大。同时,值得提醒的是,选择固定利率也要考虑我国这一轮加息的周期,锁定的固定利率期也不宜太长,否则将付出更多的成本。

    专家看法

    银行与保险投资机会多

    本报讯记者王原在一国货币加息、升值进程中,金融(银行、保险、证券)、地产业将面临很多投资机会。这一特征在日本、韩国等市场表现得也十分明显。华富、汇丰晋信等多家基金公司均表示了相似的判断,同时也提醒,人民币加息周期中,不排除期间来自全球加息引发的金融风险,对我国市场的影响。

    有利保险抵消退保影响

    目前进行的小幅加息对保险公司具有正面影响,因为我国的保险公司的资产构成仍以债券等固定收益为主,逐步的小幅加息对于投资收益的提升作用将超过退保的影响。

    据华富基金分析认为,“目前,保险公司不断进行业务和产品结构调整,利润率较高的个人寿险业务不断提升,利润率较低的银行保险在保险销售中的占比逐步下降;从产品构成看,以分红、万能险以及投资连接险为主的新产品占比不断提升。这些均有利于保险业盈利地不断提升。”

    银行盈利有望稳定增长

    据华富基金分析指出,“以日本为例,日本在84-87年中期,日元第三次大幅度升值时期,日本银行股实现了高达7倍的涨幅。韩国的经验也证实了这一点。基于日韩经验以及我国金融行业所处的行业背景和发展前景,我们持续看好金融业。”

    据分析,中国宏观经济的增长目前看来稳健而且相对较为健康,只要宏观政策保持目前的温和调控态势,未来两年上市银行盈利稳定快速的增长趋势将不会改变;同时,更多银行上市和市场化、国际化改造,将进一步提升全行业的综合经营管理水平。

    对房地产影响有限

    加息不会影响房地产业景气,住房需求与投资需求将共同推动房价与地价上涨,房地产公司仍将赚取高额利润,且目前可预期的调控政策,不会从根本上动摇地产公司的高利润状态。

    此外,汇丰晋信研究人员补充认为,不排除期间来自全球加息引发的金融风险,尤其是日元加息等因素引发的风险,以及中国和世界发达国家之间的贸易摩擦造成的外贸风险等,这些因素或许会影响到我国的投资市场。

    选择和GDP共同成长股票

    存款加息、货币升值进程中,个人投资理财市场的机遇会如何变化,个人该如何捕捉这些历史的机会呢?日前来自台北财讯文化事业《先探投资周刊》副总编黄启乙在沪上发表自己的观点,从台湾地区的经历看,台币处于升值进程时、台湾地区的外汇存底不断增加时,台湾地区的股市、地产市场均出现了大涨,他认为未来内地的股市、地产也会出现类似的走势,其中蕴藏了很多历史性的投资机会。

    在货币升值进程中,如何捕捉股市的机会呢?黄启乙认为,不妨选择与GDP共同成长的股票。他举例说,“货币升值,对金融、地产会是一个很好的成长性。我记得1987年的时候,妈妈给我10万块钱台币,叫我和同学买股票,当时国泰的股价15块钱,随后涨到2004年的200块钱,这一点我印象非常深刻。”

    事实上,巴菲特的成功,根本原因在于美国GDP高速增长的成功。他分析说,“上世纪70年代,美国当时的GDP和目前中国大陆的GDP总量差不多,巴菲特的成功是美国经济的成功,现在中国大陆就有很大的机会,未来投资的股票,就是要选择那些可以和中国大陆GDP一起成长的公司。”

    据了解,台湾地区1985年新台币兑美元为12块钱,到1992年升值为24块钱,到1995年升值到79块钱的高峰。同期的台湾地区股市从1987年元月1113.6点起涨,至1990年最高点时的11983.5点,涨幅达到1076%,随后大幅跳水回落。

    货币升值将刺激股市

    人民币不断加息,进而刺激人民币升值的走势中,从我国台湾地区类似的经验看,大陆的股市蕴藏的投资机会相当多,且投资者不要设定长线的股市会走到哪里,目前行情很可能才开始。

    黄启乙分析说,货币升值对台湾地区产生推动力的象征之一是当年台湾股票涨了20倍,房地产涨了10倍。

    他说,“从台湾地区上一轮牛市的经验看,外汇存底很可能是左右股市未来发展趋势的指标之一。1984年台湾地区外汇存底为156.64亿美元,到1988年外汇存底快速上升为738.97亿美元,但是1990年外汇存底为724.41亿美元,比上一年下降14.56亿美元。这时台湾地区外汇存底增长同比出现下降,台湾地区股市在1990年左右,便由高峰步入低谷。”

    与此对比的是,大陆市场2000年底外汇存底是1682.78亿美元,2001年底外汇存底是2156.05亿美元,2002年底外汇存底2911.28亿美元,2004年底外汇存底达到6145亿美元,这种强劲攀升的势头一直延续至今年上半年,而且没有走弱的迹象。这意味着,大陆股市的投资机会远没有结束。

关键词:转存;加息            
  评论 文章“存款细算账:建议转存天数38天最佳 ”
1、凡本网注明“世界经理人”或者“世界财经报道”的作品,未经本网授权不得转载,经本网授权的媒体、网站,在使用时须注明稿件来源:“世界经理人”或者“世界财经报道”,违反者本网将依法追究责任。
2、凡注明“来源:xxx(非本站)”作品,不代表本网观点,文章版权属于原始出处单位及原作者所有,本网不承担此稿侵权责任。
3、欢迎各类型媒体积极与本站联络,互相签订转载协议。
4、如著作人对本网刊载内容、版权有异议,请于该作品发表30日内联系本网,否则视为自动放弃相关权利。
5、联系我们:contact@icxo.com;投稿邮箱:article@icxo.com,欢迎赐稿。
相关阅读
 名词解释:等额本息还款方式
 名词解释:等额本金还贷款方式
 提前还房贷的一些必备知识
 提前还房贷 银行门槛高低调查
 九成吞卡缘于操作不当 正常吞卡没有风险
 网上银行安全须知 专家给出7条建议
邮件订阅: